课程简介

本课程聚焦银行间同业拆借市场的利率谈判实务，结合2025年最新货币市场动态，通过理论讲解、案例推演、角色模拟等形式，帮助学员掌握资金定价主动权。课程涵盖市场分析工具应用、信用风险评估框架、谈判策略组合等核心内容，重点培养学员在流动性紧张/宽松周期中的差异化谈判能力。

课程时长：1/2天

课程大纲：

模块一：市场基础与谈判准备

1.    同业拆借市场运行机制

o     拆借期限与利率形成逻辑（SHIBOR/LPR联动分析）

o     央行货币政策工具对市场流动性的影响

案例：2024年季末流动性紧张期的利率波动复盘

2.    谈判信息矩阵构建

o     对手方信用评级查询（含中国银行间市场交易商协会NAFMII数据应用）

o     资金缺口测算模型与风险敞口管理

模块二：实战谈判技巧

3.    动态议价策略

o     资金供给方：阶梯报价法（大额拆借的边际利率设计）

o     资金需求方：替代性融资渠道施压技巧

案例：某城商行通过质押式回购对比谈判降低拆借成本15BP

4.    关系博弈与心理战术

o     长期合作机构的互惠让步机制

o     紧急拆借场景下的"红白脸"角色分配

模块三：谈判流程与语术技巧

1.    谈判开场策略

o     市场基准锚定话术

o     风险评估前置话术

2.    动态议价策略

o     横向对比施压法

o     替代方案暗示法

3.    长期关系博弈

o     综合收益捆绑话术

o     紧急拆借应对模板

4.    僵局突破技巧

o     技术性争议化解话术

o     决策权受限话术

模块四：风险与合规

5.    合约关键条款设计

o     提前终止权与罚息条款的谈判要点

o     《同业拆借管理办法》最新修订条款解读

6.    压力测试演练

o     极端市场环境下（如债券违约潮）的应急谈判预案

o     高风险机构黑名单共享机制应用

教学方式

•      沙盘推演：分组模拟不同市场周期下的多轮谈判

•      系统实操：中国外汇交易中心本币交易平台实战操作